尚福林 银行综合经营要三项风险隔离

尚福林 银行综合经营要三项风险隔离 尚福林:银行综合经营要三项风险隔离 2013年09月16日 做到机构隔离、业务隔离和退出隔离;金融创新应遵循“栅栏”原则 尚福林:进一步深化银行业改革 银监会:上半年银行业实现风险控制预定目标 【财新网】在股份制改革基本完成后，中国银行业的改革如何走向纵深,公司治理、金融创新、综合经营等或将成为改革发展的重点领域。银监会主席尚福林日前在银行业协会的一次讲话中，系统阐述了对下一步如何进一步深化银行业改革的监管思路和基本理念。 尚福林在上述讲话中示，要通过三项风险隔离，稳妥开展综合化经营。 尚福林直言，国际实践表明，综合化经营是把“双刃剑”，可能带来服务能力、整体效益和竞争力提高的好处，也可能带来风险传染性、复杂性、破坏性加大等问。 为此，银监会要求商业银行在发展综合经营过程中，做到机构隔离、业务隔离和退出隔离。 所谓机构隔离，是指通过设立独资或绝对控股子公司的形式，强化与子公司的机构隔离。明确对子公司的责任底线，锁定风险责任上限。赋予子公司独立发展空间，鼓励其独立参与市场竞争，且与子公司之间管理职务不得兼任。 在业务隔离方面，银监会强调，要与子公司之间按照市场原则进行交易，相关业务、价格和收费不得优于独立第三方，并定期审查、定期披露，防止不规范业务往来和利益输送引发风险传染。 退出隔离，则包括业绩和风险两大维度。一是在一定时期内，如果子公司的资本回报率和资产回报率达不到所在行业平均水平，商业银行要主动退出，防止子公司经营不善影响银行整体盈利能力。二是如果子公司发生重大风险事件，集团应严格明晰其风险责任界限，避免风险兜底，防止风险蔓延引发更大的问题。 在备受市场关注的金融创新方面，尚福林提出应遵循“栅栏”原则，审慎推进金融产品创新。 监管当局倡导金融机构根据不同业务类型，进行创新管理。对信贷业务的创新，要“严格按信贷标准管理，且不能附加不合理条件，不能违规乱收费。”要“推进信贷资产证券化常态化发展，加快不良资产市场化处置，但风险必须真实转移，对留存风险必须相应计提资本和拨备”。 对理财业务，银监会则表示，可建立专营机制，按照相应标准对资金募集、投放、风险等进行严格管理，主要赚取管理费，严禁利润分成，严禁风险兜底，严禁“脱实向虚”。 对于代理业务，尚福林明确，要做好与信贷、理财、投资等业务的“栅栏”隔离，严禁“飞单”销售，严格收费管理，严防责任关联和风险兜底。 而在有价证券投资业务创新方面，银监会要求严格设限。尚福林坦承，有价证券投资业务本质上，是银行为管理流动性或缓释风险，在证券市场上购买组合投资产品，并承担市场风险、赚取价差收益。此类业务极易放大风险，必须严格设定自营交易种类和限额，并在限定范围内重点投向资本占用少、流动性强的证券品种。?