国有工业企业利润增长影响因素分析兼与私营、三资企业比较（可编辑）

国有工业企业利润增长影响因素分析兼与私营、三资企业比较（可编辑） 苏州大学学位独创性声明 本人郑重声明:所提交的学位论文是本人在导师的指导下,独立 进行研究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外,本论文 不含其他个人或集体已经发表或撰写过的研究成果,也不含为获得苏 州大学或其它教育机构的学位证书而使用过的材料。对本文的研究作 出重要贡献的个人和集体,均已在文中以明确方式标明。本人承担本 声明的法律责任。 论文作者签名:翌牲日四啪驯咖删四 苏州大学学位论文使用授权声明 本人完全了解苏州大学关于收集、保存和使用学位论文的规定, 即:学位论文著作权归属苏州大学。本学位论文电子文档的内容和纸 质论文的内容相一致。苏州大学有权向国家图书馆、中国社科院文献 信息情报中心、中国科学技术信息研究所含万方数据电子出版社、 中国学术期刊光盘版电子杂志社送交本学位论文的复印件和电子 文档,允许论文被查阅和借阅,可以采用影印、缩印或其他复制手段 保存和汇编学位论文,可以将学位论文的全部或部分内容编入有关数 据库进行检索。 涉密论文口 本学位论文属 在 月解密后适用本规定。 年. 非涉密论文口 论文作者签名: 期:坐:墨:丛 丝矗盏日 期:翟眨,..乡 导师签名:缮场日中文摘要 国有工业企业利润增长影响因素分析 国有工业企业利润增长影响因素分析 与私营、三资企业比较 中文摘要 国有企业的效率问题是一项重要的理论与实际课题。本文通过对国有工业企业利 润增长特征的分析发现:尽管国有工业企业的利润近年来有了大幅的增长,但在增速 上仍然与私营、三资企业存在较大的差距,且利润分布高度不均,利润增长主要来自 于垄断的基础性行业,倘若没有这些行业的利润支撑,其盈利水平将大大低于私营、 三资企业。鉴于国有企业利润增长推动力量来自于内因和外因两个方面内因有经营 管理水平、技术进步、产品适销情况,外因有市场势力、政府的政策倾向、宏观经济 形势,本文借助于.软件,基于面板数据,建立回归模型进行实证分析。 通过研究发现:国有工业企业利润增长主要来自于市场势力,经营管理水平对其利润 增长的贡献显著,但影响力却远逊于私营、三资工业企业,而技术的进步、产品的适 销性则对其利润增长的作用均不显著。这恰恰说明了国有工业企业的利润增长存在不 合理的因素。为此,需要加强对国有垄断行业的监管、明确国有企业的作用、强化国 有企业的社会责任、激发国有企业的技术创新能力,从而推动国有企业效率的不断提 升。 市场势力 关键词:国有企业 利润分布 作 者:江春玲 指导老师:徐春秀 巾 ??? .,, 唧 锄? 印 . 略 叩.’ , . . 印 , ,, . 印 叩. ?., 一 印, 一 仃蚰昀 ; 唱 印 ;. :砌 印 ?目 录 导论. .研究背景?.. .研究思路与论文结构??.. .研究方法?.. .可能的创新点与局限??.. ..可能的创新点 ..局限? 文献综述? .关于国有企业效率一 .关于国有企业利润增长原因??.. .关于工业企业利润增长影响因素 .关于国有企业与非国有企业比较 国有工业企业利润增长特征分析??. .国有工业企业的利润增长现状? .国有工业企业的利润分布情况? 国有工业企业利润增长影响因素的理论分析. .内因 ..经营管理水平??.. ..技术进步?.. ..产品的适销情况?.. .外因 ..市场势力?.. ..政府的政策倾向?.. ..宏观经济形势??.. 国有工业企业利润增长影响因素的实证分析. .变量选择与数据来源??.方法选取?. .模型设计与检验? .实证回归?一 .回归结果分析主要结论与政策建议?. .主要结论? .政策建议? ..加强国有垄断行业的监管,打造公平的市场环境??.. ..明确国有企业的作用,推动国有企业良性运营.. ..强化国有企业的社会责任,实现经济、社会效益的双赢??.. ..激发国有企业的技术创新能力,提高核心竞争力??.. 参考文献?. 硕士期间发表的论文??. 附 录?. 致 谢??..导论 国有工业企业利润增长影响因素分析 论 导 .研究背景 在我国建立的社会主义市场经济体制中,国有企业处于主导地位,具有举足轻重 的作用,它在被赋予一定的特权的同时,也承担着一定的特殊义务。长期以来,由于 承担着调控经济、提供就业、保障社会稳定等多重任务,国有企业一直与经济效率低 下、冗员过多、资产负债率过高相联系。因此,一直以来,我国都把国有企业改革置 于经济体制改革的中心位置。如何进行改革,提高国有企业的生产效率,是政府与众 多经济学家高度关注的问题。 然而,进入新世纪以来,国有企业却发生了翻天覆地的变化,表现为:数量大大 减少,产权关系基本明晰,政企关系相对简单,管理体制基本实现向现代企业转 变,经营状况明显好转,绩效明显提高。以?年的数据为例,年国有 经济延续年末回升向好的势头,由上半年的恢复性增长转为下半年的稳定较快 增长,为促进国民经济健康发展做出了重要贡献,主要效益指标创历史新高,营业总 收入、实现利润和上交税费三大指标均比“十五”末期实现翻番。?年,全 国国有企业销售收入从.万亿元增长到.万亿元,年均增长.%;实现利 润从.万亿元增长到.万亿元,年均增长.%;上缴税金从.万亿元增 长到.万亿元,年均增长.%。国务院国资委监管的中央企业销售收入从. 万亿元增加到.万亿元,年均增长.%;实现利润从.万亿元增加到. 万亿元,年均增长.%;上缴税金从.万亿元增加到.万亿元,年均增长 .%;净资产收益率从.%提高到.%部分数值见图卜。 数据来源:年全国国有及国有控股企业主要效益指标创历史新高.中华人民共和国财政部网站 ://..//虹/ 昱笙 国有工业企业利润增长影响因素分析 数据来源:中华人民共和国财政部网站 图卜 、年国有企业销售收入、利润、上缴税金万亿 以工业企业为例,在?年国有工业企业的总利润一直维持在较低的水平 上。其中,年国有工业企业的利润总额为.亿元,经过了年的发展,至 年其利润总额也仅为.亿元,年均增长.%。从年开始总体上出现 了突飞猛进的增长,其中年国有工业企业的利润总额为.亿元,年 达.亿元,年均增长高达.%见图卜。 数据来源:国家统计局.中国统计年鉴 图卜 ?年国有工业企业总利润亿元 国有工业企业利润增长影响因素分析 导论 在数据和事实的支撑下,越来越多的学者开始相信:中国的国有企业改革已经取 得了巨大成功,国有企业的效益已经得到了明显的提高,国有企业改革的历史使命已 经基本完成。但这又似乎与人们的感觉大相径庭,对此现象,学术界开始了纷纷的议 论。而综观学者的争论,则大多限于理论上的说明与简要的数据对比,而鲜有对其进 行全面系统的、令人信服的实证分析。因此本文以工业企业为例,基于近几年的一系 列数据,对国有企业利润大幅增长特点进行分析,挖掘其利润增长背后的推动力,借 助于计量软件,通过建立相应模型进行实证研究,并将其情况与私营、三资企业进行 对比,以期对国有企业的现状、效率以及国有企业的改革成效进行客观的评估。 .研究思路与论文结构 本文的研究思路是首先总结国内外对国有企业相关问题进行研究的研究成果。然 后以我国工业企业个细分行业为例,运用经济学的基本原理和方法,全面、系统 地分析近年来国有工业企业利润增长的特点与其背后的推动力。再运用三维数据个 体、时间、指标,借助于.统计分析软件,采用面板数据建模的方法,对 国有工业企业利润增长的影响因素进行实证研究,并将其与私营、三资工业企业的情 况进行比较,从而对国有企业的效率、国有企业改革的成效进行客观的评价。最后根 据研究,得出主要结论,并提出相应的政策建议。 本文总共分为六章。 第一章,导论。指出本文的研究背景、研究思路与论文的研究结构、采用的研究 方法以及文章可能的创新点与局限。 第二章,文献综述。围绕本文的主题,选取参考了关于国有企业效率、关于国有 企业的利润增长原因、关于工业企业利润增长的影响因素、关于国有企业与非国有企 业的比较这四个与之相关的方面。分别对这四个方面的相关文献加以总结和述评,为 文章的写作打下理论基础。 第三章,工业企业为例,对近年来国有、私营、三资工业企业的利润增长现状和 利润分布情况进行分析,并进行三者的比较,以期对国有工业企业的利润增长特点等 进行一个初步的判断。 第四章,分析国有工业企业利润增长的影响因素。本文将影响因素概括为内因、导 论 国有工业企业利润增长影响因素分析 外因两大方面,将内因归结为经营管理水平、技术进步、产品适销情况,将外因归结 为市场势力、政府的政策照顾、宏观经济形势,并分别对选择这些因素的依据进行理 论分析,找出相关的衡量指标及计算方法。 第五章,基于?年个分行业的数据,利用面板数据模型的建模方法, 借助于.经济分析软件来对国有、私营、三资工业企业的利润增长的影响因 素进行实证分析,并进行三者的比较。通过三者利润增长的不同影响因素,来分析近 年来国有企业利润增长的合理性。 第六章,针对以上部分的分析,得出文章的主要结论,并对国有企业的进一步发 展提出政策建议。 .研究方法 本文主要采用的研究方法包括:比较分析法一对国有工业企业和私营工业企业、 三资工业企业的利润增长现状、利润分布特征及利润增长影响因素的比较,发现国有 企业与其它两类工业企业存在的差异;实证分析与分析相结合的方法?不仅着 眼于“是什么”的客观事实阐述,而且以“应该怎么样”为价值判断。其中,实证研 究方法通过数据的经济统计分析、计量的实证研究来分析国有、私营、三资工业企业 利润增长的现状、利润分布特征、识别影响三者利润增长的有效性因素;而规范分析 方法则主要运用理论知识,基于数据分析的结果对之进行分析,并针对国有企业的分 析结果,提出政策性建议。 .可能的创新点与局限 ..可能的创新点 .虽然在年代国有企业这个话题比较热,学者对其进行的研究也比较多,但是 近年来很少有学者对这个话题再研究。学者之前的那些研究虽然在当时具有一定的学 术价值,但是事过境迁,有些结论难免会与现在的实际情况发生一定的偏差。因此本 文根据近些年来中国经济所发生的新变化,重新对国有企业这个问题进行探讨,具有 时代意义。 .在学术界,对国有企业利润增长的原因还大多限于理论上的说明与简要的数据 国有工业企业利润增长影响因素分析 导论 对比,而鲜有学者对其进行全面系统的、令人信服的实证分析。而本文通过一系列具 体的数据,建立模型,借助于计量软件得出实证分析的结果,具有一定的开拓性。 .本文将国有企业的利润增长状况与私营、三资企业在同一层面上进行了比较, 能够更为方便地对国有企业的现状、效率以及国企改革的成效进行客观的评估。 ..局限 .国有企业的利润增长情况是个非常值得探讨的问题,而限于数据的可获得性与 全面性,本文主要研究的是工业行业内国有企业的利润增长情况,再将其结论扩大到 整个国有企业,这样是否可行还是个值得进一步考虑的问题。而如果能综合各大行业 对国有企业利润增长的情况进行全面的探究,将具有更大的意义。 .影响企业利润增长的因素非常之多,而限于数据的可获得性和本人研究水平的 限制,本文在分析国有工业企业利润增长因素只考虑到有限的因素,必定还会有很多 因素未被考虑在内,这会在一定程度上影响本文的解释力。而如果能从多个角度,综 合全面地考虑多种因素来分析影响国有企业的利润增长问题,将更能对国有企业做出 客观的评价,也将更具指导意义。文献综述 国有工业企业利润增长影响因素分析 文献综述 本文主要是对当前国有工业企业的利润增长特征及其影响因素进行分析,并 将其 与私营、三资企业进行对比。为了更好地对该课题进行深入的探讨,需要大量阅读研 究与该课题相关的重要文献。因此,本文选取并参考了以下四个与之相关的方面:关 于国有企业效率、关于国有企业的利润增长原因、关于工业企业利润增长的影响因素、 关于国有企业与非国有企业的比较。这四个方面的文献对本文写作思路的形成以及写 作方向的确立提供了巨大的指导意义。以下分别对这四个方面的文献加以总结和述 评。 .关于国有企业效率 对国有企业效率的研究在年代比较多。在众多观点中,具有代表性的观点大 致可分为三类: 国有企业效率论。持此观点的学者认为国有企业是富有效率的。、 、、 等人分别从中国与其他转型国家的 宏观经济状况比较、国有企业与非国有企业的效率比较、国有企业的全要素生产率等 多个方面进行研究,认为中国的国有企业不管是从财务指标还是从其他方面,都是富 有竞争效率的,并且也是具有宏观经济资源配置效率的。林毅夫等曾明确提 出, “无论在发展中国家还是在发达国家,也无论在成功的经济还是不尽成功的经济,国 有企业无处不在,已经表明了国有企业并非注定是低效率的代名词”。谓十千里等 基于?年数据的分析,发现我国国有工业企业的全要素生产率提高很快,对 国民经济产出增长的贡献巨大,国有工业发展的潜力巨大。 .、 国有企业非效率论。持此观点的学者认为国有企业是低效的。 、 .等人从国有企业的财务指标、国有企业产值占的比重、 国有企业的全要素生产率、国有企业亏损以及产生的宏观经济影响等方面进行研究和 分析,认为国有企业在改革过程中不但财务状况恶化,而且影响了我国整体经济的发 展。许小年通过对我国上市公司的数据进行研究,表明国有控股比例与绩效 林毅夫,蔡防,李周.充分信息与国有企业改革【】.上海:上海三联书店,上海人民出版社,, 文献综述 国有工业企业利润增长影响因素分析 成反比,国有控股比例越高的公司,绩效往往越差。马振杰认为,当前政府对 国有企业干预过度,国企产权模糊,这必然会导致国有企业效率低下。李方旺 认为我国国有企业管理经营者的道德风险问题,必然导致国有企业低效这一 结果。张 维迎从委托一代理理论的角度出发,认为国有企业是非效率的,而非效率问题 的原因在于委托一代理链过长,中央政府对国有企业的监督成本巨大,内部人控制现 象严重。樊纲认为我国国有企业的低效问题是不可避免的,存在着大量的“工 资侵蚀利润”、“洗钱”、“故意亏损”、“少报利润等问题。而最近年成立的国有 证券公司也是接连出现问题,坏账不断,由过去的“吃财政补贴”改为现在的“吃外 汇储备”。经济形势好,员工工资高涨,利润瓜分很快;经济形势不好,国家来买单, 承担风险。曹思源认为国退民进是符合历史发展规律的潮流,我国国有企业 的低效率是不可克服的瘤疾,他通过?年的我国国有企业固定资产实现净盈 亏数据比较,发现国有企业不仅亏损面积大、亏损时间长,而且容易把亏损转嫁给社 会,殃及全民,而改变现状的唯一出路就是“非国有化”。 国有企业效率悖论。即从某些角度来看,国有企业是富有效率的,但从另一些角 度来看,国有企业又是非效率的。以 、 和李 培林等为代表,他们通过对国有企业不同指标的研究,认为国有企业在改革时 期表现出的效率问题是让人困惑的:从微观财务评价指标的角度,国有企业是非效率 的,但从全要素生产率的角度,国有企业却是富有效率的;从微观竞争和经济比重变 化的角度,国有企业是非效率,但从宏观经济影响的角度来看,国有企业却是富有效 率的;从生存竞争指标的角度来看,国有企业是非效率的,但从宏观资源配置的角度, 国有企业又是富有效率的。国有企业的这种矛盾的效率状况被称为“效率悖论”。 杨瑞龙、刘元春则认为上述三种解释都不能正确地说明中国国有 企业效率不高的形成原因,最主要根源在于它们所依据的理论基础是存在一定问题 的。分析我国国有企业的效率问题必须充分考虑到我国社会主义初级阶段的基本国情 及我国国有企业的制度性质与战略定位。为此他们分别从社会主义国家国有企业的宏 观经济定位、过渡时期国有企业的性质等角度,分析了作为过渡时期宏观经济的稳定 器和改革进程的控制器对国有企业效率的影响、作为“技术模仿”和“技术扩散中心” 对国有企业效率的影响、作为社会福利提供者的国有企业对效率的影响。认 为国有企文献综述 国有工业企业利润增长影响因素分析 业不仅是从微观资源配置角度来处理效率问题,更重要的是要从整体上达到社会资源 的最优配置。所以,我们在处理国有企业的效率问题时,不是简单的把它放在一般市 场环境中进行分析,而是要充分考虑到国有企业的特殊性,这样才能全面理解其效率 状况。 国有企业的效率问题是个重大的历史与现实课题,以上学者对该课题进行了深入 分析与探讨,对国有企业的效率给出了客观的评价,对当时的国有企业发展起到了很 大的指导作用,但也不难发现以上的研究结果似乎比较矛盾。国有企业到底是高效的, 还是低效的其实对这样一个问题,从不同的研究角度可以给出不同的回答。从一些 角度来看,国有企业是富有效率的:如国有企业拥有较高的全要素生产率,提供了更 多的就业,具有较大的宏观经济配置能力,提供了更多的社会福利;但从另一些角度 来看,国有企业又是低效的:如国有企业长期亏损,国有企业内部管理不够科学,产 权不够清晰,政企不分,国有企业竞争力低下。因此,以上看似相互矛盾的结果正是 由于着眼的角度不同所致。时过境迁,进入世纪,国有企业的情况发生了巨大变化, 以上结论是否还会适用于当前的现实客观的讲,有些结论难免会与现在的实际情况 产生偏差。因此,根据近些年来中国经济及国有企业运行所发生的新变化,重新对国 有企业效率问题进行再探讨,将具有重大的意义。 .关于国有企业利润增长原因 关于国有企业近年来利润大幅增长的原因,争议颇多。最具代表性的,主要有以 下三种观点: 源自垄断与政策保护。持此观点的学者认为国有企业表现出来的绩效,其实是国 有企业在垄断与政府的种种政策优惠下,和民营企业在不平等的竞争环境下所表现出 的绩效。邓伟、余建国针对国有企业越来越垄断的现象,认为国有企业近年 来的强势扩张,不排除是其自身经营状况改善的结果,但更重要的是国家政策保护的 结果。他们运用共同代理模型,从利益集团的角度解释了为什么在国退民进的基本趋 势下,国家的产业政策是强化国有企业的垄断地位,而不是鼓励市场竞争,从而形成 了所谓“国进民退”的局面;毕舸将当前国有企业的最大问题视为行政性垄 断。然而,我们却也不无遗憾的发现,《反垄断法》却恰恰规避了这个根源性问题,国有工业企业利润增长影响因素分析 文献综述 这也注定了我国的《反垄断法》在治理国有企业的垄断问题时会是低效的。邓聿文 将我国民营企业的弱小归结为国有企业的垄断与政府的扶强抑弱,如果政府 不尽快采取措施,我国的民营企业就不可能做大做强,民众的利益也就永远可能受到 垄断的侵害。天则经济研究所通过还原国有企业的应付未付成本与补贴,测 算出国有及国有控股工业企业的真实利润总额,即在年至年,国有及国有 控股工业企业并未实现真正的盈利,而是存在着潜在的巨额累计亏损,其值为 亿元。而这种真实利润与实际利润的巨大缺口正是通过行政性垄断来实现的。 源自国有企业自身效率的提高。持此观点的学者认为国有企业利润提高主要是来 自于国有经济的结构调整、体制创新以及管理体制和运行机制的改善。陈兰 利用辽宁省企业调查数据,利用前沿生产函数,分析了国有企业生产效率和竞争优势 的变化,并测定国有企业的技术效率,发现国有企业生产率、要素投入的配 置、技术 效率等方面取得了很明显的进步。李荣融在回顾国有企业改革发展的年 历程时就明确指出“经历了改革之后,我国国有企业的管理体制和运行机制已经发生 了根本性的变化,国有经济的运行质量、发展速度、运行效率都已经有了显著提高。 特别是党的十六大之后,新的国有资产管理体制使国有资产保值增值责任层层到位, 激励约束机制逐步完善,更是促进了国有企业运行质量和经济效益的快速发展。正是 这些因素使得国有企业取得了傲人的成就”。张宇,张晨认为我国国有企 业经营绩效的改善主要来源于由国有经济的结构调整和国有企业的体制创新所带来 的效率提高,而并非来源于垄断。他特别从“国有企业并不都是垄断企业;国有企业 与垄断并没有直接关系;垄断是生产社会化发展的客观结果”这三个角度详尽地驳斥 了“国有企业垄断论”,认为其缺乏理论基础与事实支撑,不足采信。 源白宏观经济形势的好转。持此观点的学者认为当前国有企业利润提高主要是由 于整体经济形势的好转。朱剑红认为,跨入新世纪以来,我国国有企业利润 增加的原因是这一时期我国经济形势的普遍好转。张军、陈诗一在解释国有 工业利润率长期下降的原因时,提到“宏观景气性波动”会影响企业利润。他们具体 分析了宏观景气性波动是如何通过投入要素的成本与产出收益渠道来影响企业的利 润的。高琳根据全国规模以上工业企业的数据,发现?年,无论 李荣融.宏大的工程,宝贵的经验一论国有企业改革发展年【】.求是,,: 文献综述 国有工业企业利润增长影响因素分析 国有及国有控股工业企业还是全部国有及规模以上工业企业,其资产总额、销售收入 和利润总额都出现了大幅度增长,从而得出结论:国有企业利润增长主要是受经济景 气周期的影响。她还通过一系列指标,如全员劳动生产率和工业成本费用利润率特别 驳斥了“国有企业效率提高论”。 对于国有企业利润增长原因这一课题,不少学者对之进行了深入的研究与分析, 形成了以上三类最具代表性的观点,即拥有垄断势力、效率提高、宏观经济形势好转。 不可否认,以上三方面都对国有企业的利润增长起到了一定的作用,但到底哪一方面 是主要因素除此之外是否还有其他的因素这是值得我们去进一步探讨的问题。同 时,从另一角度来讲,虽然以上各方一直处于争论不休的状态,但都仅限于对现实的 说明与阐述以及对数据的简单罗列与对比,而缺乏基于现实数据的合乎经济学规范的 实证研究,所以我们无法分清孰是孰非,也无法对国有企业利润增长原因以及国有企 业改革的成效进行客观的评估。因此,能利用一系列的现实数据,并建立相应的计量 模型来对国有企业近几年利润大幅增长的原因进行实证分析就显得极其必要。 .关于工业企业利润增长影响因素 影响工业企业利润的因素有很多,学者们从不同的角度对之进行了分析。 吴风来通过选取三类不同产权所有制性质的上市公司,将影响企业绩效的 因素归纳为产权所有制性质与股权结构。通过实证分析后的结果,得出了产权所有制 是影响企业绩效的主要因素的结论。郑玉歆,李玉红利用企业数据,将我国 ?年工业企业的新增利润的影响因素归结为技术进步、产出价格和投入价 格。通过分析结果得出结论:采掘业和原材料工业利润率提高主要来自于产品价格的 大幅上涨,轻工业和机械工业收益率提高的关键因素是技术进步,而整个工业企业利 润的高速增长则很大程度上是以工资的缓慢增长为代价的。梁华、张晓峒以 开滦煤矿为例,利用?年的数据,对其利润影响因素进行了计量分析,将销 量与售价作为影响企业利润的两个重要指标。高琳根据全国规模以上工业企 业的数据,发现在?年间,无论国有及国有控股工业企业以下简称国有企 业还是全部国有及规模以上工业企业以下简称全部企业,其资产总额、销售收入 和利润总额都出现了大幅度增长,所以企业利润的增长与宏观经济形势息息相关。 国有工业企业利润增长影响因素分析 文献综述 以上学者对工业企业利润增长的影响因素进行了深入的分析和研究,并基于一系 列数据将工业企业利润增长的影响因素进行了归纳与总结。根据以上学者的研究,可 以不难发现影响工业企业利润增长的影响因素有很多,如产权特征、技术进步、产出 价格与投入价格、宏观经济形势等等。众多学者的研究成果为本文的研究提供了思路, 对本文的写作起到很大的借鉴作用。但是影响工业企业利润的因素有很多,不仅有内 因还有外因,并且在内外因中还有许多细化的影响因素,而综观以上研究,能将内因 与外因结合起来全面考虑,并将内外因细化到具体的指标,从而对工业企业影响因素 进行全面、系统地考虑与论证的则极为少见。因此,本文在对国有工业企业利润增长 的影响因素进行分析时,需要重点注意到这一点,力求全面,从而保证结果的准确性 与科学性。 .关于国有企业与非国有企业比较 将国有企业与非国有企业放在同一层面上进行比较,对我国当前国有企业与非国 有企业的发展以及政府政策的制定都起着重大的指导作用,我国不少学者在这一方面 进行许多积极的、有益的探索。 吴勇假定在一个项目委托的特殊环境下,基于综合逆选择理论与道德风 险理论,建立了国有企业和私有企业两种不同的模型,以此来分析和比较在不同所有 制因素影响下,两类企业的效率问题。通过分析得出结论:私有企业的经营与决策会 受到政府与股东的双重影响,当政府与股东的目标存在偏差时,政府往往会降低对私 营企业经营者的努力要求,因此,私营企业经营者的努力程度会小于国有企业经营者 的努力程度,这与人们的共识存在偏差。但在私有企业中,经营者的投资不会面临被 转移用途的危险,因而私有企业的经营者将会做出为国有企业经营者所不可能做出的 投资,从而有利于长远的利润最大化目标。等人根据我国 家大中型工业企业?年的数据,在各年度分别度量和比较了不同所有制企业 的效率,发现国有制比重与生产率之间存在明显的负相关性,即使是具有较低国有产 权比重的国有企业,其效率也低于其他任何所有权类型的企业。刘小玄利用 年全国基本单位普查数据,对之进行分析后发现国有企业与民营企业对效率会 产生不同的影响,其中,国有企业对于效率有明显的负作用,而民营企业对于效率则文献综述 国有工业企业利润增长影响因素分析 有正面的作用。李扬针对当前国有企业效益较差,而民营企业效益较好的现 状,从运行机制中产权机制、动力机制和竞争机制三个方面对国有企业和民营企业进 行了具体的比较。依据对企业成本函数模型的分解,对产权机制差异、动力机制差异 和竞争机制差异对成本的影响进行了分析,并根据分析结果,明确了国有企业和民营 企业在运行机制上各自的优势与缺陷,认为国有企业和民营企业可以相互借鉴,完善 各自的运行机制。姚鸿雁、朱启贵、叶连松从市场占有和获取利润两个角度, 对我国装备制造业国有企业与外资企业的竞争力进行了静态和动态的比较。结果表明 我国装备制造业的外资企业普遍比国有企业更具竞争优势。通过指标分析,确定了企 业技术创新、经营效率和规模实力是影响国有企业和外资企业竞争优势的决定因素。 南京市自主创新体系调研小组以中石化南化集团与江苏钟化为例,通过企业 职工构成、近三年专利、新产品数量、研发经费比重、政府作用等一系列指标对国有 大中企业与民营大中企业的自主创新能力进行比较。结果表明国有企业的自主创新能 力亟待提高,而民营企业明显在银行贷款、政府政策照顾方面处于不平等的弱势地位, 这在很大程度上影响了民营企业的创新能力。 以上学者从不同的角度对国有企业与非国有企业进行了对比,指出了当前国有企 业与非国有企业的不同生存状态:从市场效率的角度来讲,私营企业经营者更加努力, 并且生产率更高,但却明显在银行贷款、政府政策照顾方面处于不平等的弱势地位; 从运行机制的角度来讲,国有企业和民营企业存在着各自的优势与缺陷,可以相互借 鉴,共同进步。这对当前国有企业与民营企业的发展与政府的政策制定具有着巨大的 指导意义。但综观此类文献,不难发现将国有、私营、三资三种类型企业放在同一层 面上进行对比却很少见,在利润增长方面的对比研究则更少。因此本文拟弥补这一缺 陷,将三种类型工业企业放在同一层面上进行研究,相信这将更有利于对三种类型工 业企业的现状、效率进行对比,从而更有利于对国有企业做出客观的评价。 国有工业企业利润增长影响凶素分析 国有工业企业利润增长特征分析 国有工业企业利润增长特征分析 本文以工业企业为例,选择?年的数据来对国有企业进行研究。之所以 选择工业行业,一是因为工业行业及其分行业的数据较为齐全,方便进行分析;二是 因为在工业的个分行业中,国有、私营、三资经济的比重大小不一,有利于将三 者进行全面的、客观的比较。之所以采用从年开始研究,主要是因为到 年国家统计局才有了私营企业的详细数据,为了便于三者的比较,本文也就选取了 年至今的数据。需要说明的是文中国有工业企业是指国有及国有控股工业企业; 私营工业企业是指私营工业企业;三资工业企业是指港、澳、台投资及外商 投资工业 氽、匕。 .国有工业企业的利润增长现状 国有工业企业的总利润近年来实现了突飞猛进的增长,从年的.亿 元增长到年的.亿元,年均增长.%。相比之下,私营工业企业的 总利润从年的.亿元增长到年的.亿元,年均增长率最高, 高达.%;三资工业企业的总利润从年的.增长到年的. 亿元,年均增长达.%见表?、图~。由此可见,近年来国有、私营、三 资工业企业都实现了利润的大幅增长,其中,私营、三资企业发展更为迅猛些。尽管 国有工业企业近年来实现了整体的利润增长,但在增速上,仍然与私营、三资企业存 在着较大的差距。 表一 、年国有、私营和三资工业企业利润总额及增长率 年份 国有工业企业 私营业企业 三资工业企业 年 .亿元 .亿元 .亿元 年 .亿元 .亿元 .亿元 .% .% 年均增长 .% 数据来源:国家统计局.中国统计年鉴、国有工业企业利润增长特征分析 国有工业企业利润增长影响因素分析 数据来源:国家统计局.中国统计年鉴、、、、、 图? ?年国有、私营、三资工业企业的总利润亿元 针对国有工业企业的利润增长现状,我们不得不思考一个重大的问题:国有企业 作为我国国民经济的主导,它的利润是大些,增长率快些为好,还是相反利润大, 增长快,可以提高国家的宏观调控能力,提高社会福利水平,但也难免会陷入“与民 争利”的非议。利润小,甚至亏损,无疑会拖累整体经济的发展,但却给非国有企业 提供了一定的发展空间,激发了经济活力。其实对这一问题,应该辩证地看待,而不 是一概而论。无论国有企业利润大或小、增长快或慢,只要是通过正当的途径来获得, 如致力于提高自身经营管理水平、进行自主的技术创新与研发、大力开拓销售市场等, 我们都应该表示支持。但如果是通过不正当的手段,如利用垄断地位挤压民营企业、 通过寻租来获取政府的特殊照顾等等来获取利润,那么对这种情况,政府需要高度重 视,并采取严厉手段加以监管。因此,对我国国有企业进行评价,并不能仅着 眼于国 有企业的利润,而应深入挖掘其背后的推动力,即利润增长的影响因素。 .国有工业企业的利润分布情况 为进一步探究国有工业企业利润增长的影响因素,我们需要首先知道其利润主要 来自于哪些行业。于是本文利用?年各分行业的利润数据,计算出其各分行 业利润占比的平均值,得出国有工业企业的利润分布图见图?。 根据国有工业企业的利润分布情况,发现国有工业企业的其中前四大盈利行业依 次为石油和天然气开采业,利润占比.%、电力热力的生产和供应业,利润占比 国有工业企业利润增长特征分析 国有工业企业利润增长影响因素分析 .%,交通运输设备制造业,利润占比.%、煤炭采选业,利润占比.%、而 其他个行业的利润总占比仅为.%。由此可见其利润分布非常不均,一旦离开 了这些盈利优势行业的支撑,国有工业企业的盈利格局必将发生较大的逆转。而通过 对国有工业企业主要盈利行业的分析,发现国有工业企业的主要盈利行业多为非竞争 性的由国有企业垄断着的基础性行业,这则说明了国有企业利润增长具有一定的不合 理性,其利润增长主要来自于其拥有的垄断地位,一旦垄断优势丧失,国有工业企业 在市场经济中的发展状况将会很不容乐观。 数据来源:国家统计局.中国统计年鉴、、、、、 图? ?年国有工业企业的平均利润分布 为对国有工业企业的利润分布有个客观的认识,并便于比较,下面本文以同样的 方法计算得出私营、三资的利润分布情况。 根据私营工业企业的利润分布见图?,我们发现私营工业企业前四大盈利 行业依次为非金属矿物制品业,利润占比.%、通用设备制造业,利润占比.%、 化学原料及化学制品制造业,利润占比.%、纺织业,利润占比.%、其他个 行业的利润总占比为.%,由此可见,私营工业企业的利润分布比较均匀,即便 是四大最主要的盈利行业,利润占比差距也不大。如果离开了这些盈利优势行业的支 撑,其依然可以通过其它行业来获得强大的生命力。而通过对私营工业企业主要盈利 性行业的分析,发现私营工业企业的主要盈利行业多为普通制造业。国有工业企业利润增长特征分析 国有工业企业利润增长影响因素分析 糍毒窭念满矿物制箍业豹利 囊习占匕.% 黼通用设备制造救的嗣润 譬比.王% 勰纯学原料及化学制品制 造鼗豹剽润占比.% 糕纺织泣豹利润占比 .% 瓣蘸弛个行她的的蒯润 慈占比,% 数据来源:国家统计局.中国统计年鉴、、、、、 图? ?年私营工业企业的平均利润分布 根据三资工业企业的利润分布见图?,我们发现三资工业企业的前四大盈 利行业依次为通信设备计算机及其他电子设备制造业,利润占比.%、交通运输 设备制造业,利润占比.%、化学原料及化学制品制造业,利润占比.%、电气 机械及器材制造业,利润占比.%、其他个行业的利润总占比为.%,利润 分布虽然不及私营工业企业均匀,但比国有工业企业的利润分布要均匀的多,如果离 开盈利优势行业,其依然可以依靠其它行业来支撑其发展。而通过对三资工业企业主 要盈利行业的分析,发现三资工业企业的主要盈利行业多为技术密集型制造业。 数据来源:国家统计局.中国统计年鉴、、、、、 图? ?年三资工业企业的平均利润分布 国有工业企业利润增长特征分析 国有工业企业利润增长影响因素分析 根据以上的分析,我们可以得出以下两点结论: .国有工业企业的利润分布高度不均,高盈利行业与微利行业同时并存是国有工 业企业的重要特点。相比较私营、三资工业企业利润的均匀分布而言,国有工业企业 一旦离开了这些盈利优势领域,必然无法获得高额的利润,国有企业的发展情况也可 能会变得很不容乐观。而私营、三资工业企业却可以依靠其它行业的支撑来获得强大 的生命力,这点是值得深思的。而通过计算历年国有、私营、三资工业企业的利润比 的差见图~,发现国有工业企业利润比重的标准差最大,这更为印证了以 上“国有企业利润分布最为不均”这一推论。不过,通过对图?的观察,我们可以 欣慰地看到,在总体上,国有工业企业各行业利润比重的标准差与私营、三资企业的 差距正在逐渐减少,这意味着国有工业企业利润非均匀分布的现象正在逐步改善,这 也正是我国的国有企业改革取得成就,国有企业自身的管理体制和运行机制逐步改善 的结果。 ?晦一羽 轴卜私 ?嘞?一三兰 数据来源:国家统计局.中国统计年鉴、、、、、 图? ~年国有、私营、三资工业企业各行业利润比重的标准差 .国有工业企业利润增长来源具有一定的不合理性。国有工业企业的主要盈利行 业多为非竞争性的由国有企业垄断着的基础性行业,而私营工业企业的主要盈利行业 多为普通制造业,三资工业企业的主要盈利行业多为技术密集型制造业。由这点可得 出一个初步的判断,即国有工业企业拥有的垄断地位在其利润的增长中起着巨大的推国有工业企业利润增长特征分析 国有工业企业利润增长影响因素分析 动作用,国有工业企业正是凭借着其拥有的垄断地位,在缺乏竞争的行业攫取着高额 的利润。因此我们不应被近年来国有企业的利润高涨的现象所迷惑,国有企业的这种 高盈利并不必然代表高效率。国有工业企业利润增长影响因素分析 国有工业企业利润增长影响因素的理论分析 国有工业企业利润增长影响因素的理论分析 影响工业企业利润的因素有很多,学者们从不同的角度对之进行了分析。吴 风来 认为产权所有制是影响企业效率的主要因素;郑玉歆,李玉红将我国 工业企业新增利润的影响因素归结为技术进步、产出价格和投入价格。梁华、张晓峒 将销量与售价作为影响企业利润的两个重要指标。高琳认为企业利 润的增长与宏观经济形势息息相关。以上学者的研究成果为本文分析国有工业企业利 润增长的影响因素提供了思路,对本文的写作起到很大的借鉴作用。 任何事物的发展都是内因与外因共同的结果,本文将影响国有工业企业利润增长 的因素分为内因、外因两大部分。将内因分为经营管理水平、技术进步、产品适销情 况三个方面;将外因分为市场势力、政府的政策倾向、宏观经济形势三个方面。需要 说明的是,一些因素如工作环境、企业文化、治理结构、激励机制等等指标不便 量化,数据更是难以获得,且这些因素与本文所选取的可量化指标存在一定的相关性, 这里就不多做讨论。下面,对影响国有工业企业利润增长的六大主要因素加以逐一分 析。 .内因 ..经营管理水平 企业的经营管理水平是影响企业盈利的最直接的内生因素,是企业盈利能力的内 核。经营管理状况的改善会通过降低企业成本,提高生产效率,进而提高企业利润。 由于我国国有企业特殊的地位和作用,我国国有企业的经营管理水平一直都不高,所 有者、决策者、经营者、劳动者之间的权、责、利关系相当模糊、复杂。并且国有企 业的经营管理主要是采用“委托一代理”机制,政府的监督成本巨大,企业经营的好 坏取决于受委托的经营者,“内部人控制’’现象严重。所以,我国的国有企业常常表 现为效率低下、冗员过多、缺乏竞争力等等。经过了年的国企改革后,我国在企 业层面重点建立现代产权制度,在宏观层面重点建立国有资产管理体制,在治理层面 重点建立和完善公司治理结构,形成权、责、利一致的国资委、董事会、监事会、经 国有工业企业利润增长影响因素的理论分析 国有工业企业利润增长影响因素分析 营者四个层面的高效领导体制,使得国有企业的经营管理水平有了很大的提 升。因此, 在分析国有企业利润增长现象时,必须考虑这一重要因素。 反映企业经营管理水平的指标有很多,如总资产贡献率、流动资产周转率、劳动 生产率等,但学界普遍采用“平均成本这一指标,因为这一指标更具综合性,而总 资产贡献率、流动资产周转率、劳动生产率的变化都能通过平均成本的变化反应出来, 平均成本降低意味着企业经营管理水平提高,反之则意味着经营管理水平的恶化。 平均成本的计算公式为: 平均成本:璧善 考虑到平均成本的变化不仅反应企业的经营管理水平,还会受到价格因素的影 响,因此需要先将成本费用去除掉价格因素的影响;考虑到缺乏总产量的数据,本文 采用工业总产值来代替总产量,同样工业总产值既受价格因素的影响,又受产量的影 响,因此需要将工业总产值去除价格因素的影响。因此得出的新的计算公式为: 成本费用丽暑籍丽 成本费用利润军 去除价格因素影响的成本费用 成本费用×主??一 原材料、燃料、动力购进价格指数以年为基期 去除价格因素的工业总产值王面再可尸杀羔基詈羞蕞三兰蒜 去除价格因素的平均成本害剖?篙芋訾萋篱雾乎誉器 ..技术进步 企业技术进步是指企业为谋求发展,通过获取新技术和运用新的生产手段,推动 物质技术基础变革、新产品开发、劳动生产率提高和生产发展的有组织的活动过程。 根据学界对技术进步的定义,可将技术进步分为狭义的技术进步与广义的技术进步。国有工业企业利润增长影响因素分析 国有工业企业利润增长影响因素的理论分析 其中狭义上的技术进步主要是指生产工艺、中间投入品以及制造技能等方而的革新和 改进,具体表现为对旧设备的改造和采用新设备改进旧工艺,采用新工艺使用新的原 材料和能源对原有产品进行改进研究开发新产品提高工人的劳动技能等;广义的技术 进步是指技术所涵盖的各种形式知识的积累与改进,以及由此带来的劳动生产率的不 断提高、生产过程的不断完善等。技术进步会带来企业技术结构、产品结构、甚至 市场结构的变化,引发新一轮的技术进步,形成良性循环,从而降低企业的生产成本, 提高企业的发展质量,增强企业的发展后劲,最终带来企业盈利水平的不断提高。 国有企业是政府缔造的,是政府为实现一定的经济社会目标而设立的特殊企业组 织形式。它的资本来自于国家的财政收入,这样可以使得国有企业具有更大的风险承 担能力,用于技术的研发创新。世界上的各个国家为建立和发展国家战略性产业和高 新技术产业,都建立了一大批国有企业,作为这些产业的先行者和主力军。这些国有 企业代表了国家的最高产业技术水平,体现了国家产业的核心竞争力,是国民经济的 领导力量。然而,虽然国有企业拥有较好的技术创新基础,但国有企业产权制度特殊、 经营模式特殊,就不可避免的会出现经营者的短期行为,表现为技术投资乏力,技术 推动动力不足。在这两方面作用的相互抵消下,究竟技术进步对我国国有企业的利润 增长是否还起促进作用起多大促进作用还需要通过下一章的实证研究来回答。 由于广义的技术进步很难量化,本文就仅考虑狭义的技术进步,采用行业的劳动 资本额来反应,这是行业固定资产净值年均余额与行业就业总人数之比。计算公式如 下: 去除价格因素的固定资产净值年均余额 固定资产净值年均余额×盖 ::?????????????????一 固定资产投资价格指数以年为基期 劳均资本额圭羔型生堕旦主鎏塑甓骂莲裂釜襄鼍芋三至型幽 ..产品的适销情况 利润来源于产品的销售。高产出要转化为高利润,企业生产的产品必须要适销对 陈琳.技术进步与经济增长【】.信阳师范学院学报,, 国有工业企业利润增长影响因素的理论分析 国有工业企业利润增长影响因素分析 路。产品的适销情况从深层次上反映了企业对市场的把握度与敏感性。美国全国工业 会议根据调查研究的数据,对新产品开发失败原因进行过分析,发现除技术因素成 本过大或质量问题外,更主要是研究开发与市场脱节或由市场营销原因造成,共占 %。因此,坚持市场导向是新时代企业制胜的重要法宝。一个企业只有真正以市场 需求为中心,把准消费者的脉搏,坚持市场导向,才能更好地生产适销对路的产品, 更好地把产品“卖出去”。 我国国有企业的投资者和所有者是国家,一直以来,国家与国有企业无法完全地 实现“政企分开”,所以国有企业往往不会像非国有企业那样遵循市场经济的, 以市场为导向,而是习惯于在政府的扶持下生存,从而产生了一定的依赖思想,这极 大地妨碍了其在市场经济的浪潮中增强自我发展的能力。在经历了国有企业的现代企 业制度改革后,国有企业发生了很大的转变,市场化程度有了很大程度的提高。通过 分析产品的适销情况与国有企业利润的增长是否存在相关性,可以对国有企业市场化 变革的成效进行客观的评价。 本文采用“产品的销售率”这一指标来反应产品的适销状况,产品的销售率越高, 产品越适销对路,企业对市场的把握度越高。该指标在统计年鉴里可以直接查找到。 .外因 ..市场势力 任何企业的生存与发展都与其所处的市场结构息息相关。依据经典的产业经济学 观点,产业集中度越高,盈利能力越强。产业组织理论以产业为研究对象,运用微观 经济理论分析了厂商和市场的相互关系,并侧重于对企业拥有市场势力的不完全竞争 市场的分析。哈佛学派建立了产业组织理论的核心研究范式一范式,即结构一行 为一绩效的理论研究范式,对市场结构、市场行为、企业绩效之间的关系进行实证研 究,得出市场结构决定市场行为,继而决定市场绩效的结论。按照这一范式分析,行 业集中度高的企业倾向于形成合谋,并提高价格、设置进入壁垒,形成市场势力,以 此来谋取超额垄断利润。因此,市场势力的强度与企业利润的增长的正相关关系是得 到广泛承认的。 所谓市场势力就是企业对其产品价格制定拥有主动权,改变产品定价不会对需求国有工业企业利润增长影响因素分析 国有工业企业利润增长影响因素的理论分析 有负面影响,它直接反映着企业对市场的控制力,或一定程度的垄断性。在现代经济 社会,市场势力直接决定着企业的利润空间。只有企业在其行业拥有市场势力,才可 以随意的提高价格,将上涨的原材料、燃料、动力、工资等成本通过提高价格的方式, 转嫁给消费者,以获取更多的利润。市场势力是市场失灵的一种普遍表现,会导致市 场的无效率,影响资源的有效配置,损害消费者的利益。我国的不少学者都将国有企 业的利润增长归因于国有企业的垄断与市场势力。而从本文上一章对国有工业企业利 润分布特点的分析,发现