国际金融计算题（考试小抄）

国际金融计算题（考试小抄） 计算题总编 32. 2006年×年×日，中国银行公布的美元与人民币的即期外汇汇率如下表: 现汇买入价 现钞买入价 卖出价 美元100 1044.22 1022.12 1052.22 (1) 某出口商有一张60万美元的汇票到银行可兑换多少人民币, (2) 若该企业的某一外商有600美元的现钞，要兑换成人民币，可兑换多少, 33.已知租赁设备购置成本为200万美元，租期为5年，租金半年均等支付，租赁利率为7%， 求每期租金和租金总额。 32(解:?100:1044.22= 60万:x x= 626. 532 ?100:1022.12 =600:x x= 6132. 72元 33.解:根据题目可知P=200万美元，n=5，i =7% 32.在金本位货币下，设1英镑的含金量为7.32238克纯金，l美元的含金量为1.50463克纯金，在英国和美国之间运送1英镑黄金的费用及其他费用约为0. 03美元，试计算美国的黄金输出点和黄金输入点。(计算结果精确到小数点后4位) 33.在纽约外汇市场，某外汇银行公布的美元与瑞士法郎的汇率如下: 即期汇率 三个月掉期率美元,瑞士法郎 1. 4510 1.4570 100-150 求美元对3个月远期瑞士法郎的实际汇率。 32(解:(1)英镑与美元的铸币平价=7.32238/1. 50463=4.8666美元 (2)黄金输出点=铸币平价+运费=4.8666 +0. 03=4.8966美元 (3)黄金输入点=铸币平价一运费=4. 8666 -0. 03=4.8366美元 33.解:远期实际汇率的计算依点数排列顺序的不同而决定。当点数是由小到大时，即远期汇率第一栏的点数小于第二栏的点数，远期实际汇率等于即期汇率加上相应的远期的点数。当点数是由大到小时，即远期汇率下第一栏的点数大于第二栏的点数，其远期实际汇率等于即期汇率减去相应的远期的点数。 故美元兑3个月远期瑞士法郎的实际汇率为 1. 4510+0. 0100=1.4610 1. 4370 +0. 0150 =1. 4720 即美元,瑞士法郎1. 4610 1(4720 32.北京德杰公司有项贷款协议金额为5000万美元，3月4日生效，规定承担期为4个月(即 到7月3日止)，同时还规定，贷款银行从协议生效后的第二个月起，开始对借款人收取承担费，承担费率为0. 25%，该借款人的提款情况如下:3月10日，提1000万美元，4月20日，提3000万美元，计算该借款人应支付的承担费。 33.若某种债券的票面额为1000美元，确定的票面利率为8%，发行市的市场收益率为9%，期限为5年，则该债券的发行价格是多少,采用的是溢价发行还是折价发行, 32(解:第一次间隔期限应纳承担费(从4月4日到4月19日)=4000万×(16/360)×0.25%=0.44 万美元 第二次间隔期应纳承担费(从4月20日到7月3日止):1000万×[(10 +31+30 +3)/360] ×0.25%=0.51美元 共需交纳承担费=0. 44万美元+0. 51万美元=0.95万美元 33.解: 因为发行价格小于票面价值，则该债券采用的是折价发行。 32. 1999年1月2日我国某公司从瑞士进口玩具，以瑞士法郎报价的，每个为100瑞士法郎;另一以美元报价，每个为69美元。当天人民币对瑞士法郎及美元的即期汇率分别为: 买入价 卖出价 1瑞士法郎 5.5558元 5.5725元 1美元 8.2654元 8.2902元 试判断应接受哪种报价。 33.已知租赁设备购置成本为100万美元，租期为3年，租金每半年均等支付，租赁利率为8%，求每期租金和租金总和。 32.解:将题中报价折成人民币比较，即可看出哪种货币报价相对低廉: 美元报价折算成人民币:69×8.2654= 570. 31元 瑞士法郎折算成人民币:100×5.5558= 555. 58元。 可见，瑞士法郎报价的人民币成本低于美元报价的人民币成本，如不考虑其他因素，瑞士法郎的报价可以接受。 33.解:根据题目可知P=100万美元，n=3，i=8% 租金总额=38.80×3=116. 64万美元 32.已知2006年1月某日，1美元=120日元， 2006年12月某日，1美元=125日元。请计算美元对日元的变动幅度和日元对美元的变动幅度。 33.若某种债券的票面额为800美元，确定的票面利率为8%，发行市的市场收益率为6%，期限为4 年，则该债券的发行价格是多少,采用的是溢价发行还是折价发行, 32.解:站在日本的立场上，采用直接标价法，日元对美元的数额上升，说明美元汇率上升，上升幅度=(125 ,120)/120×100% =4. 2% 站在美国的立场上，采用间接标价法，美元对日元的数额下降，说明日元汇率下降，下降幅度= (125,120)/120×100% =4. 2% 33.解: 因为发行价格大于票面价值，则该债券采用的是溢价发行。 32. 6月3日美国纽约市场 即期汇率 3个月远期 美元,英镑 1. 5250-60 贴水140-135 我公司向英国出口汽车，如即期付款每辆报价3000美元，现英国进品商要求我国以英镑报价，并于货物发运后3个月付款，问我应报多少英镑, 33.已知，2006年1月某日，1美元=7.9100人民币，2006年12月某日，1美元=7. 6500人民币 请计算美元兑人民币的变动幅度和人民币兑美元的变动幅度。 32(解:三个月的远期汇率，在间接标价法下，其实际汇率为1.5250+0.0140=1.53%，1.5260+0.0135=1. 5395 考虑到3个月后方能收款，故将3个月后瑞士法郎贴水损失加在货价上，故应报英国英镑价=原美元报价×美元,英国英镑3个月远期实际汇率买入价，即3000×1. 5395=4618.5英国英镑。 33.解:站在中国的立场上，采用直接标价法，人民币兑美元的数额下降，说明美元汇率下降，下降幅度=(7.9100,7.6500)/7.9100×100%=3.4% 站在美国的立场上，采用间接标价法，美元兑人民币的数额下降，说明人民币汇率上升，上升幅度=(7.9100,7.6500)/7.9100×100qo=3.4% 32.一笔金额为US$ 7000万的8年期贷款，04年4月8日签订贷款协议，承担期为四个月，签订协议后一个月开始计付承担费，费率0. 25%，贷款实际支用情况如下: 5月15日: US$1200万 7月10日: US$800万 试计算该笔贷款应计付的承担费。 33.在多伦多外汇市场，某外汇银行公布的加元与美元的即期汇率为:1美元=1.7814,1. 7884加元，3个月远期美元升水6—10加分，则3个月远期美元汇率是多少。 32.解:(1)5月8日开始付承担费。 (2)第一次间隔期应承担的承担费(从5月8日到5月14日)共计7天 7000×0.25%×7/360=0.340278万 第二次间隔期应承担的承担费(从5月15日到7月9日)共计17+30+9=56天 5800×0.25%×56/360=2.25556万 第三次间隔期应承担承担费(从7月10日到8月7日)共计22+7=29天 5000×0.25%×29/360=1.00694万 承担费合计=0.34078 +2.25556 +1.00694=3.60328万美元 33.解:直接标价法下，远期汇率升水时，远期汇率等于即期汇率加上升水的数字，则3个月远期美 元汇率分别为: 1美元=1.7814 +0.06 =1.8414加元 1美元=1.7884+0.10=1.814加元。