职业操盘手的股票交易系

职业操盘手的股票交易系统(2009-02-14 12:27:51) 第一部分（试听课程）职业操盘手的股票交易系统:            大家好！我是讲师许寿辉，大约有十年的股票经验，目前是一个职业股民。很高兴能有MACD金融网校这样好的一个平台，我才能够和大家谈谈我是怎样从业余到专业的。就我个人经验而言，普通股民和专业人士的最大差别就是有没有建立自己的股票交易系统。 那么，什么是股票交易系统呢？简单地说，投资人若想在金融市场持续、稳定地赢利，必须成功的解决两大问：首先，如何在高度随机的价格波动中寻找非随机的部分；其次，如何有效的控制自身的心理弱点，使之不致于影响自己的理性决策。很多投资家的实践都证明，交易系统在上述两方面都是投资人的有力助手。 针对股票市场具体的说，股票交易系统大致包括了以下的：1、判断大盘趋势2、选股3、选时4、交易策略5、交易心理6、持续、稳定地获利等。下面我就谈谈我自己的交易系统是怎样从实战中产生的。 我主要从三个方面谈谈交易系统：首先，我先谈谈我的炒股历程，看看和大家有什么不同？其次，我谈谈交易系统主要是由哪些具体的东西组成的；最后，我跟大家简单地说说我现在的交易系统的技术要点。 一、想在股市持续、稳定地获利，就必须建立自己的交易系统，这是一个必然的过程，没有人能够例外。 1、2007年的中国股市像一座刚被发现的金矿，吸引了无数的新股民争相入市去淘金。我周围的亲朋好友也不例外，大家也争先恐后地把血汗钱砸进股市。那个时候聚会，所有的人无不眉飞色舞地大谈股市。我作为有经验的老股民，知道股市的风险其实是很大的，对股市始终是抱着谨慎的态度。所以每次聚会，我都会善意地提醒大家：不要光想着赚钱，也要注意风险。可是当时几乎没有人能听得进去。其中不乏很多赚钱的新股民也纷纷向我推荐股票,甚至到了后来，反而有人嘲笑我太保守了。到了今年，众所周知，我去年对新股民提示的风险兑现了。据统计，凡是这2年入市的新股民，在这次暴跌中不仅没有赚到钱，连本金也赔了不少，这不由地让我想起我刚入市时的情景。 2、我是1999年左右入市的，刚好赶上著名的5.19行情（大盘一个多月涨了将近70％）。当时我没有任何股市经验，所以开始是比较谨慎的，每天盯住没有涨或涨的少的股票买，居然也很快获利了50％。我没想到股市赚钱这么容易，心里就盘算着到年底前再多赚点。可是好景不长，股票涨的快，自然跌的也快，没过多久就把利润吐回去了。对于这样的结局，我心里很不服气，自认为又不比别人笨，不可能在这市场赚不到钱啊。于是我买了一些初级股票籍进行研究，同时加大了入市资金。 我当时可以说完全没有交易原则，只是凭感觉买卖，也不做什么记录，结果是可想而知，仍是亏多赚少。这时候，我想还是按照股票书上说的：每天做功课吧。所谓的做功课，也就是我们平常所说的把自己关注的股票和相关信息做一个记录，以便自己盘后分析股市。于是我每天坚持做记录，根据市场热点，把自认为强势的股票和有用的上市公司的信息等内容记在纸上。可是没过多久，我就不想做功课了。原因很简单：时间一长，每天记录的股票等内容合在一起就太多了，我根本就不能理出头绪，也不能据此进行交易。 由于市场持续低迷，赚钱的机会很难把握，操作越多亏损也就越多。这时候我很迷茫，总觉得看不懂股市。此时，我经常为股票而睡不着，因为我已经把全部的资金投入股市，背负着巨大的精神压力。 为了能在股市生存，我决心要把股市搞明白。于是我又买了大量的股票书籍，希望能够从中得到启发，以便找到每天记录股市的好办法。功夫不负有心人，经过不懈的努力，也随着我对股市有更深刻的理解，我终于在一张A4纸上画出一张表。这张表可以记录一周的股市状况，内容包括国家政策、行业动态、建立股票池等，这就是我建立的最早的股票交易系统。虽然建立这个交易系统花费了我巨大的精力，现在看上去好像也没有什么东西，但是这张表却代表了我对股市的认识是：简单------复杂------简单。 到了这个时候，我才惊讶地发现周围的老股民大都被这几年熊市消灭了。回头来看，我当时花费了大量时间阅读股票书籍，通过学习让我的投资变得相对理性，要不然，我估计也熬不过这漫漫的5年熊市。这个时候，我感到庆幸，同时也让我意识到:在股市学习是很贵的，但不学习更贵！ 3、我虽然在纸上建立了一个相对有效的股票交易系统，可是我还是感觉有所欠缺。首先，虽然我能够很容易地记录下每天值得关注的股票，当时也可以仔细地从成交量、涨幅、板块、技术形态等角度进行分析，但是随着数据越来越多，实际上工作量也还是很大的。其次，随着实战经验的不断丰富，我发现很多平常需要关注的细节，其实可以忽略，只要抓住股价运动、交易策略等重点就可以了。但是原来的纸上的交易系统，它不能自动地把有用的东西量化成一个标准，同时又把无用的东西自动过滤掉。这样一来，明明有很多机会出现时，却因为没有精确的数据对这个机会进行统计：是个大概率事件，还是小概率事件？有时候会导致自己犹豫不决，最终影响到实战。 随着时间的推移，我已经管理众多账户了，每天不仅身体感到累，精神的压力也大。这个时候，我觉得不借助计算机制定交易原则是不行的了。我觉得我是非常幸运的，因为我的团队中恰好出现了计算机高手。我们决定借助计算机，把我的交易原则落实到计算机上，让我们的交易系统变得简单却可靠。经过大家不分昼夜地艰苦努力，终于在计算机上建立了一套机械的、有效的交易系统：‘寿峰交易家’。从那以后，我的工作就变得简单多了，更多的时间花在研究公司基本面上了，不再反复做烦琐的数据分析工作。最终实现了有效的、一致的、有约束力的选股标准：技术面和基本面完美地结合的股票、在底部刚开始启动的时候，才是我们进场的最佳时机。 二、如果我们建立自己的股票交易系统，它到底包括哪些不可或缺的东西？我简单地给大家介绍一下： 1、选股。 什么样的股票值得我们关注呢？我相信大家可能曾经都有过这样的心理：只敢买几块或者十几块的低价股，不敢买几十块甚至上百块的高价股。主要的原因就是很多人有恐高症，觉得买便宜的股票安全。其实，这是对股市的本质没有看清楚。为什么这么说呢？因为我们买卖股票实际上就是在玩一场金钱游戏，我们所要做的只是在相对的低点买进、在相对的高点卖出，而股票只是我们玩游戏的一个道具，跟它本身是多少钱没有关系的。比如说，我们可以看到北京的房价远远贵过其它地方的房子，北京人可能会抱怨：太贵了、买不起。但你要是问北京人：假如有钱了，现在敢不敢买呢？大多数北京人肯定会说：晚买不如早买，因为房子还要看涨。的确，无论房子还是股票，贵自有贵的道理，但这不是我们不敢买的理由，只要价格还会继续上涨，我们就可以买进。我会在正式课程中，告诉大家怎样选择上涨概率大的股票，你听了一定会豁然开朗。 2、选时。 我们该什么时候买股票呢？美国华尔街针对股民做过一个调查，其中一个问题是：你为什么这个时候买股票？你可能以为有很多答案，诸如：业绩好、有重组、有成长性等。其实都不是，真正的答案只有一个：因为股市一直在涨！的确如此，大多数人都是看见股市在涨才买股票的，几乎没有人看见股市一直在跌，还去买股票。所以我的交易系统制定的入场时机就是：不会凭空猜测股市涨跌，而是看见股市上涨后再进行适当的追涨！请记住：这是你进行任何投资都必须遵守的交易原则。 3、资金管理。 我相信大家都有这样的体验：同时买了3只股票，其中一只在涨，一只在跌，还有一只在横盘。碰到大盘振荡，整天提心吊胆，最后往往白忙一场。其实，我们散户的资金实在有限，不可能像机构那样分仓买入众多个股，而是要集中资金，在有把握的时候重仓出击，要不宁愿空仓也不乱买。很多朋友喜欢同时买很多种股票，迷信于‘鸡蛋不要放在一个篮子里’，而我要说这在股市是绝对错误的。为什么呢？在后面的正式课程里，我会从实战的角度，揭示资金管理的正确做法。 4、交易策略。 2007年10月份以前，凡是抱住股票的股民，大都赚得盆满钵满，但是去年10月份到现在，还是采取抱股票的股民，大都亏的一塌糊涂。相同的交易策略却是相反的结果，为什么呢？主要的原因就是他们采取了错误的交易战术。我认为制定有效的交易系统，才能够制定正确的战略，知道什么时候该抱股票，什么时候该逢高卖出做波段，据此才能制定正确的交易战术。‘投机’、‘投资’这二种交易策略到底有啥区别？一般人总是被表面的文字解释搞糊涂了，不能正确地理解它们。正式课程中，我会站在‘商品交易的本质’的角度解释它们，届时，你一定会发出‘原来如此’的感慨。 5、交易心理。 恐惧和贪婪是人与生俱来的人性弱点，这也是我们想在股市取得成功的最大天敌。有一句话是这样说的：商品的背后是资本，资本的背后是经营，经营的背后是理念，理念的背后是人性。股票是一种特殊的商品，我们要明白：股价本身不会自己产生波动，那是因为人在背后制造了股价波动。所以股市的博弈其实就是人性的较量！你听了我正式的课程就会明白：绝大多数股民在股市一直亏钱，很大一部分原因就是过不了心理这一关，最终不能走向成功的。 6．持续、 稳定地获利是你建立交易系统的终极目标。 你可以去问问周边所有的职业股民：想不想一夜暴富？我相信他会说只要持续、稳定地获利。我知道很多新股民都有一夜暴富的想法，当年我就这样幻想过。但是我可以负责任地说：“如果一个股民不放弃一夜暴富的想法，最终做到持续、稳定地获利，他就难以在股市生存。”那么，如果没有花费大量的时间、大量的精力、大量的金钱来建立自己的交易系统，你想在股市持续、稳定地获利的，这几乎是不可能的。所以我时常跟我周围的新股民说：“我在股市走过的路，你也必然要走，不付出足够多的时间和金钱，你是不可能真正理解股市的。”所不同的是，如果你借助了别人成功的交易经验，你将因此节省时间、节省精力，尤其是节省金钱。你将比我更快地、真正地了解股市，才能够制定有效的交易策略，早日做到持续、稳定地获利。 大家也许以为我说的交易系统极其复杂，其实不然，股票交易系统要想做到真正有效，那就必须是简单的、容易操作的。我下面就讲讲自己的交易系统。 三、我现在正在用的股票交易系统的技术要点： 1、技术面选股基本面确认。 很多人喜欢根据市场热点选择股票，然后不断地放进股票池，导致股票池的股票数量越来越多，结果是不知道到底关注啥股票了。我原来也总是选了一堆股票，都舍不得放弃，结果可想而知，最终不知道到底买哪一只股票。经过实战的不断总结，我确立了下面的选股原则：首先，我从技术面选择正在上涨的股票，其中形成板块效应的是最值得期待的；其次，我再从基本面选择业绩好的、有成长性的、有题材的股票，这个时候符合条件的股票还是比较多的，但是我只选择其中的龙头品种；最后，我建立自己的股票池，绝对不超过10只。 2、通过股票活跃的形态捕捉入场时机。 选好股票了，我们什么时候买股票呢？我估计大家都有这样的体会：自己买好股票以后，发现庄家却开始洗盘了，即使以后能够获利，却总觉得介入时机不好。我相信大多数人都曾经有过这样的迷茫，我自己也不例外。经过实战的不断总结，我发现买进股票的最好时机从技术分析上看就是突破和回调。把握这个基本的原则，在股票池里选择股票买卖时机，就能做到有的放矢。 3、制定交易策略然后战术落实。 我买进股票以后，一般会按照持有、波段、短炒的战术来落实交易策略。一般来说，持有就是上涨市里做长线，波段就是振荡市里做中线，短炒就是随机市里做短线。那么，我们判断市场是什么性质就起决定性作用，你能判断吗？如果你不能确定大盘性质，那你就是在做股市赌博者：随机买随机卖，往往会放掉大牛股；而我能判断大盘性质，我就是在做股市交易者：低买高卖，骑上牛股就不会轻易被庄家洗下来。 通过上面简单的介绍，我就概括了我们进行股票交易的一般流程：选股、选时、交易策略等。大家仔细回顾一下，你原来的股票交易是不是有这样一个科学的流程？我估计很多人没有这样一个完整的交易系统，只是热衷于众多的技术指标，或者迷信于公司业绩一直成长的神话等。其实，我要告诉你：孤立地看待影响股价的任何一个因素，不管是基本面的，还是技术面的，你将必然失败。因为你是在盲人摸象，所以就不可能真正地、完整地理解股市，就难以做出正确的投资决策。 好，如果我在股市中的成长经历能让你产生共鸣，我现在的交易原则能被你认同，这个时候，你正在寻找建立交易系统的捷径，同时也在为不能持续、稳定地获利而苦恼。那么，无论你是新股民还是老股民，欢迎你进入正式课程，我将倾我所能，帮你从实战角度构建属于自己的交易系统。谢谢大家！ 职业操盘手的股票交易系统（五讲） 第一讲、股票交易的本质：商品的价值、概率的游戏。 第二讲、选股和选时：怎样选股（技术面/基本面）、怎样选时（股形选时）。 第三讲、交易策略：资金管理（保住本金/满仓分仓）、投机投资（交易的本质/交易的战术）。 第四讲、投资心理：心理建设（贪婪恐惧/心理素质）、交易习惯（约束自己/复利的力量） 第五讲、通过交易系统进行实战：实战案例（持有/波段/短炒）、理解交易（交易直觉/偶然运气 炒股成功的前提:科学的交易系统(2009-01-04 20:40:40) 何谓交易系统     严格意义上的交易系统是指完整的交易规则体系，对投资决策的各个相关环节作出相应明确的，这种规定必须是客观的、唯一的，不允许有任何不同的解释。一套设计良好的交易系统，必须符合使用者的心理特征、投资对象的统计特征以及投资资金的风险特证。我们这里谈到的交易系统指的是，建立一套自己的选股，买点卖点的判定，止损位的设立，以及对应的纪律。    我们来看这样一个故事：    理查德.丹尼斯是美国一位富有传奇色彩的交易大师，他把几千美元放在股市中赚到2亿美元。这在美国的个人投资中是绝无仅有的。艾肯哈特是一位非常有名的基金经理。一次，他们两人在讨论交易方法时出现了很大的分歧。丹尼斯认为，只要是智力正常的人，哪怕他从来不懂股市，只要掌握了一套好的交易系统方法，就能在股市中获得成功。艾肯哈特对此持否定态度。为了解决两人的争论，他们决定举行一场带有大赌注的试验。艾肯哈特选择了13个普通人作为培训者，丹尼斯用2周时间向这13人传授他的一套交易方法。培训后，由丹尼斯向这些人提供交易资金，然后让他们独立交易，时间一年。    丹尼斯的观点正确吗？任何普通人都可以成为股市交易高手吗？一年后，答案出来了，丹尼斯的观点完全正确！受训的13人业绩都很优秀，其中有人的收益率甚至高出他们的师傅丹尼斯。    从这则故事中，我们可以看到建立交易系统，按原则去交易的重要性。股市是不可预测的，在无序的市场中建立有序的交易规则，才能在股市上克敌制胜。所谓克敌制胜不是指一次性获取一倍或两倍的利润，而是你在股市中长期持续稳定的获利能力。但是在很多人眼里，建立交易系统，按原则计划交易的概念想当模糊，他们过多重视股价预测，而对自己的交易行为稀里糊涂，充满随意性。没有交易原则和计划就去买卖股票如同没有设计图纸就去建筑房屋一样肯定要付出巨大代价。      科学的交易系统应具备的条件      在股票市场中交易过两、三年的老股民，很多都有一套自己的交易方法，但这套交易方法并不一定是一套科学的系统。一套科学的交易系统应具备以下条件：     （1）应有买点卖点的判定，买卖时间、持股时间、预期收益等各个环节的操作提示；应有完善的交易原则、交易计划，完善的风险回避办法，如止损位的设立等；比如前面的那位波浪高手来说，他应该认真的问一问自己，如何把所有的事项整理起来？除了市场分析以外，你还缺少什么东西？很显然，是缺少的东西妨碍了你长期稳定的获利。如果想长期稳定的获利，那么整体的交易应该是一个过程，而绝不是简简单单的一次预测或者一次全仓买入。其间至少包括：     1、如何处理判断失误？     2、最大亏损能够被控制在什么范围内？     3、什么时间追买？什么时间获利了结？     4、市场出现非人力因素，如何处理？     5、预期的目标是多少？是否满意？     6、当市场价格变化以后，如何修正自己的交易计划？     大多数投资者心中都有一个强烈的愿望，就是希望他们的每一次交易都是正确的，但是理智的思考一下，华尔街的顶尖交易员在十年中的平均正确率仅仅是35%左右，你能做到多少？你是否现在就比他们优秀？     （2）在理论上无懈可击，在实践上经得起反复的验证，在统计学上有较高的胜算率，一般需达到70%以上。这点也是检验交易系统是否“科学”的重要标准。     （3）以铁的纪律严格执行。建立交易系统的最重要的作用在于可以规避主观情绪的影响，客观理性的按照买卖逻辑和买卖信号。来进行操作。当你选择了一套符合你个性的交易系统操作，一定要将它贯穿交易的始终，不要轻易地改变它。在交易过程中最忌讳“朝三暮四”。最好的交易系统不认真执行亦是破铜烂铁，在捍卫原则方面需要有铁的纪律，既不在交易系统出现买入卖出信号后优柔寡断，怀疑系统的有效性，亦不在非本系统指示的机会时心猿意马。放弃其他的诱惑与机会。