套保套利

套保套利 1. 申请套期保值的企业需要具备怎样的条件? 答:申请套期保值的企业必须具备与套期保值交易品种相关的生产经营资格。 2. 各品种申请套期保值的期限规定是怎样的? 答:各品种套保申请期限规定如下: 套保申请期限 上海 20日之前提出 20日之前提出 20日之前提出 月份前第二月的最后一个交易日之前提出 1 2 (不含该交易日) (不含该交易日) (不含该交易日) (不含该交易日) 3. 三交易所申请套期保值需要哪些? 答: 三交易所申请套期保值需要以下材料: 上海交易所: 1 《上海期货交易所套期保值申请(审批)》(一式三份) 2 企业近2年在交易所的交易实绩(经纪公司提供) 3 企业双方营业执照副本复印件各一份 4 近2年的现货经营业绩 5 国有企业、国有资产占控股地位或主导地位的企业，应出具其法定代表人签署的同意进行相关套期保值业务的证明 6 企业套期保值交易(主要内容包括风险来源分析、确定保值目标、明确交割或平仓的数量) 7 购销计划()或保值商品的消耗定额、加工能力、生产经营计划及上一年度总产量的证明材料 大连交易所: 1《大连商品交易所套期保值申请表》 2 企业近两年在交易所的交易实绩(经纪公司提供) 3 企业近两年的现货经营业绩 4 企业套期保值申请函 5 企业套期保值方案 6企业双方营业执照副本复印件各一份 7购销计划(合同)或保值商品的消耗定额、加工能力、生产经营计划及上一年度总产量的证明材料 8 企业上年经过审计的资产负债表、损益表 9 若企业申请买入套期保值的还需提供接收仓单后的处理方式(如变现处理等) 郑州交易所: 1 《郑州商品交易所套期保值申请表》 2 企业近两年在交易所的交易实绩(经纪公司提供) 3 企业近两年的现货经营业绩 4 企业套期保值方案 5 购销计划(合同) 6 企业双方营业执照副本复印件各一份 7 经纪公司的证明材料 4. 各品种的具体建仓期限是怎样的? 答:在交易所批准的建仓期限内,按批准的交易部位和额度建仓,具体建仓期限如下: 上海 15日前建仓 黄大豆1 须在套期保值合约交割月份前一月的第10个交易日之前建仓 黄大豆2 须在套期保值合约交割月份前一月的第10个交易日之前建仓 10个交易日之前建仓 10个交易日之前建仓 10个交易日之前建仓 郑州 10交易日之前建仓 10交易日之前建仓 棉 须在套期保值合约交割月份前一月的第10交易日之前建仓 10交易日之前建仓 5. 套期保值的保证金是如何收取的,套期保值的持仓是怎样规定的, 答:套期保值的保证金收取方式等同于投机方式收取保证金; 套期保值交易的持仓量在正常情况下不受交易 所规定的持仓限量的限制，但在市场发生风险时，为化解市场风险，按有关规定实施减仓时，交易所按先 投机后套期保值的顺序进行减仓。 6. 套期保值的头寸可以反复使用吗, 答: 上海交易所套期保值额度自交割月前一月第一个交易日起不得重复使用 大连交易所套期保值额度自交割月前一月的第一个交易日起不得重复使用 郑州交易所套期保值额度自交割月前一月第11个交易日起(含该日)不得重复使用 7. 什么是跨期套利? 答: 跨期套利是指投资者以赚取差价为目的，在同一期货品种的不同合约月份建立数量相等、方向相反的交易部位,并以对冲或交割方式结束交易的一种操作方式。目前仅郑州交易所开展跨期套利的业务。 8. 交易在执行强行平仓时，对套利持仓是怎样处理的? 答:郑州交易所执行强行平仓时，按先强平投机持仓，再强平跨期套利持仓，后强平套期保值持仓进行。 9. 跨期套利的保证金是怎样收取的,跨期套利的持仓是怎样规定的? 答:跨期套利持仓按照单边收取交易保证金;一般月份跨期套利无持仓数量限制，交割月前一个月和交割月跨期套利持仓与投机持仓之和不超过《郑州商品交易所风险控制》对应合约月份限仓数量三倍